网约车混战特征再现 模式迭代由重向轻

  证券时报记者 王小伟

  后滴滴时代，网约车市场正在开启一轮新的明争暗斗。继高德、美团加速赶场，通过模式创新抢占市场份额之后，多家互联网巨头也开始大踏步跨入网约车赛道，千亿级的市场再掀巨浪。

  最受市场关注的是腾讯与华为两大巨头的入场。近日，两家公司先后对外宣布进入网约车市场的消息，凭借两家公司在互联网行业的影响力，给网约车市场带来不小的震撼。还有一个相对受市场忽视的力量百度，公司计划在2023年年底将自动驾驶出行服务开放至30个城市，部署至少3000辆自动驾驶汽车；同时部分无人车成本快速下降到25万元，使打无人车价格下降成为可能。虽然从目前来看，更多指向的是自动驾驶，但必然也会成为一个不容忽视的网约车市场搅局者。

  “新巨头”竞逐“旧赛道”，放到当下的互联网产业生态下，变得更为扎眼。近些年来，在流量到顶、竞争加剧的背景下，大多数互联网企业选择强化主业，撤出边缘业务，腾讯日前撤出华谊兄弟重要股东阵列就是这种趋势的典型例证。这导致互联网产业不少赛场战事减缓。但网约车战场成为少见的例外，说明，互联网平台间的竞争依然未到喘歇时。一众巨头的入局，必然会改变网约车的产业生态。从目前公开披露来看，高德、美团等行业“老玩家”都在加强网约车业务板块的投入。记者从接近两家平台的独立信源处获悉，这些平台已召开相关会议，准备迎接新对手、新竞争格局的到来。

  从易到出行成立之年算起，中国网约车市场发展已有12年之久，期间，滴滴等龙头脱颖而出。不过，从2021年7月滴滴被依法审查之日起，高德打车、美团打车、T3出行等网约车平台便动作频频。其中，高德推出免佣金活动，T3出行加大营销和补贴力度，美团打车也重新出发，通过加大补贴力度的方式，使司机端下载量迅速拉升，再次站在流量风口。今年下半年以来，随着腾讯等新巨头的介入，说明战场竞逐远未结束，网约车市场依然乾坤未定。

  一个值得注意的特征是，本轮以大厂为代表的头部玩家对网约车市场的入局，是以聚合平台模式作为重要抓手的。以华为为例，Petal出行聚合多方服务商，华为自身不直接提供运力，具体服务由第三方合作伙伴提供。

  网约车聚合模式的本质，是基于流量优势的嫁接式整合。以腾讯为例，从商业逻辑推理，其出行业务是以微信十亿级的活跃用户为基础，通过引入第三方网约车营运公司即可实现打车功能，借由微信生态的庞大用户群体和高频使用依赖性，以及移动支付便利性的加持，就可以做到向网约车市场的兼容，从而实现分羹。

  沿着这条产业逻辑推演，这些聚合平台的入驻者，大概率是本身规模小、用户少的中小网约车企业，他们缺乏流量支持，需要依附于大流量平台生存。因此，聚合模式的兴起，说明网约车市场正在从“平台时代”迈向“平台的平台”竞合新格局。

  再往更深层次考量则折射出网约车服务商轻重模式的嬗变。在此前多轮网约车大战的洗礼中，最终代表网约车平台的滴滴、代表互联网巨头的美团打车、代表造车企业的曹操出行最终胜出。拆解背后原因，强大的资本实力是终极杀手锏，并成为这些平台实现规模扩张、提升市场份额的终极利器。

  而聚合模式的本质是一种极轻资产的模式，技术投入低、管理成本更低，相较于较大的资金投入、利润率较低的重资产而言，具有先天优势。而且，从产业生态来看，在聚合模式下，虽然初期的价格战厮杀或许依然难以彻底避免，但显然更有利于各平台服务体验的升级，营运效率的提升，这对于行业健康发展和市场秩序的有序构建，将会带来促进作用。

  不过，与独立的网约车平台相比，第三方聚合平台模式也存在天然劣势。包括入驻平台服务质量参差不齐、责任划分不清晰等，都有待监管方和市场参与各方的共同厘清。从这个角度来说，大厂入局网约车，只是市场嬗变的新开始。未来的网约车赛道将会更加拥挤，竞逐也会更加激烈，谁能最终傲立于华山之巅，依然是个未知数。